713
Підсумки дня
— Валюта
Обсяг добутої в Росії нафти в жовтні 2003р. збільшився на 10,3% у порівнянні з аналогічним періодом 2002р. і склав 35,9 млн тонн. За даними Держкомстату РФ, видобуток нафтового газу за звітний період склав 3,4 млрд куб. м, що на 6,8% більше цього показника за жовтень 2002р. Обсяг первинної переробки нафти за звітний період виріс на 1,2% - до 16 млн т. При цьому було зроблено 2,4 млн т автомобільного бензину (зниження на 2,6%), топкового мазуту - 4,8 млн т. (ріст на 1,5%), дизельного палива - 4,4 млн т (ріст на 1,6%) і 253 тис. т мастил (зниження на 0,5%).
Видобуток природного газу в жовтні 2003р. склав 50,5 млрд кубометрів (ріст на 2,8% до жовтня 2002г), газового конденсату - 1,2 млн тонн (ріст на 6,8%). При цьому вуглеводних зріджених газів зроблено 735 тис. тонн (ріст на 7,8%), стабільного газового конденсату - 887 тис. тонн (зниження на 2,4%).
У цілому зростання виробництва в нафтовидобувній галузі Росії склало у жовтні 2003р. 10,3% у порівнянні з жовтнем 2002р. і 3,6% у порівнянні з вереснем ц.р. У газовій галузі відповідні показники дорівнюють 2,5% і 10,9%, у нафтопереробній - 0,4% і 1%.
Відзначимо, що з 1 грудня 2003 року набирає сили постанова уряду РФ про зниження експортних пошлин на нафту і нафтопродукти. Відповідну постанову підписав голова уряду Михайло Касьянов.
Відповідно до документа гранична ставка експортного мита на нафту знижується з $33,8 за тонну до $31,2 за тонну, а на нафтопродукти мита знижуються з $30,4 за тонну до $28,1 за одну тонну.
У четвер після закриття ринків найбільша нафтова компанія у світі Exxon Mobil Corp. опублікувала прес-реліз, в якому вказується, що в рамках угоди з Податковим керуванням США вона одержить $2,2 млрд. за рахунок повернення податків, виплачених за період з 1976 по 1990 рік. Розбіжності Exxon Mobil з податковими органами стосувалися податкових відрахувань по продажах природного газу, в основному в штаті Техас, у період з 1974 по 1990 рік. У 1996 і 2001 році компанії вдалося домогтися в суді рішення у свою користь щодо податкових відрахувань за 1974 і 1975 рік і повернути виплачені суми за ці роки.
У прес-релізі Exxon Mobil вказується, що повернення податкових платежів за 1976-1990 р., включаючи оподатковувані відсотки по ставках, установленим Податковим керуванням, буде отриманий у міру закриття цих періодів. В результаті прибуток у IV кварталі збільшиться на $2,2 млрд. За підсумками IV кварталу минулого року Exxon Mobil дістала чистий прибуток у розмірі $4,09 млрд., чи 60 центів на акцію при доходах у $56,21 млрд. За підсумками торгів у четвер котирування акцій компанії понизилися на 13 центів і склали $35,31.
Обсяг загального боргу ВАТ "Газпром" складає $13 млрд. Про це повідомив голова правління компанії Олексій Міллер. У 2004 році ВАТ "Газпром" планує здійснити запозичення на суму 150 млрд руб, повідомив Міллер. У структурі запозичень "Газпрому" у 2004 році буде збільшуватися частка довгострокових облігацій на зовнішніх ринках, сказав Міллере.
Уряд Росії затвердив на своєму засіданні в четвер обсяг інвестиційної програми в газовій галузі на 2004 рік у розмірі 253 млрд. карбованців, а в сфері електроенергетики - 147 млрд карбованців. Про це заявив по закінченні засідання уряду міністр енергетики Росії Ігор Юсуфов. "З 253 млрд. інвестицій у газовій галузі 20 млрд складають інвестиції дочірніх суспільств "Газпрому", ще 20 млрд приходиться на фінансові вкладення "Газпрому", а 213 млрд карбованців - це чисті капітальні вкладення", - помітив Юсуфов. "Уряд, розглядаючи інвестиційні програми монополій, ставить метою не тільки забезпечити надійні виробничі показники, головною задачею є ефективне використання засобів, щоб у максимальному ступені знизити тарифи", - підкреслив глава Міненерго. Уряд затвердив інвестпрограми на 2004 рік у ПЕК Уряд Росії затвердило на своєму засіданні в четвер обсяг інвестиційної програми в газовій галузі на 2004 рік у розмірі 253 млрд. карбованців, а в сфері електроенергетики - 147 млрд карбованців. Про це заявив по закінченні засідання уряду міністр енергетики Росії Ігор Юсуфов. "З 253 млрд. інвестицій у газовій галузі 20 млрд складають інвестиції дочірніх суспільств "Газпрому", ще 20 млрд приходиться на фінансові вкладення "Газпрому", а 213 млрд карбованців - це чисті капітальні вкладення", - помітив Юсуфов. "Уряд, розглядаючи інвестиційні програми монополій, ставить метою не тільки забезпечити надійні виробничі показники, головною задачею є ефективне використання засобів, щоб у максимальному ступені знизити тарифи", - підкреслив глава Міненерго.
Світовий фондовий ринок.
Росія.
Ринок сусідських акцій: російські фонди таки зуміли взяти себе в руки і підрости незважаючи на серйозний відкіт у першій половині торгів четверга...
У четвер фондовий ринок РФ був натхнений знайденим у ході попередньої сесії «дном і відскоком котирувань, що дозволив акціям відіграти значну частину останніх втрат>.
Ранком нового дня висхідний рух цін паперів продовжився, відомий котируваннями Мосенерго. Ця компанія сильно дорожчала після обнародування планів своєї реструктуризації, у яких велике місце приділялося інтересам міноритарних акціонерів.
Однак досить швидко ринок наткнувся на опір, де найбільш обережні гравці перейшли до продажів. І все-таки в цей раз учасники торгів зуміли не піддатися паніці, завдяки чому на біржах РФ знову установився «бичачий» тренд по широкому фронті емітентів, причому ближче до вечора він лише прискорився.
Імовірніше всього, якщо не наприкінці цього, то на початку наступного тижня, ринок буде запекло намагатися повернутися вище рубежу 500 пунктів по індексі РТС, і якщо не з'явиться нового негатива (як внутріросійського, так і світового, зв'язаного з тероризмом), ринку це удасться.
У четвер індекс РТС піднявся на 2,28% до оцінки 491,63 пункту при непоганому сукупному обсязі угод на класичному ринку акцій Російської торгової системи - $26,4 млн.
Україна.
На вчорашніх торгах Першої фондової торгової системи (ПФТС) однойменний індекс понизився на 2,6%, чи 1,85 пункту до 69,47 пункту.
Стало бути, з початку поточного року ПФТС-індекс підвищився на 21,2%, чи 12,13 пункту з 57,34 пункту.
Обсяг торгів за день склав 456 562 грн.49 коп. У цю суму ввійшли результати аукціонів за укртелекомовськими опціонами. У четвер 20 листопада на аукціоні в Першій фондовій торговій системі (ПФТС) укладені угоди з продажу опціонів компанії "Укртелеком" на загальну суму 0,043 млн. гривень.
Скромненько, але зі смаком.
Головною особливістю вчорашньої торгової сесії стала відсутність угод по корпоративних облігаціях. Ні однієї. Серед акцій лідирувала Західенерго (ціна акції 37.697 грн., оборот – 263 879 грн.).Елакс «узяв» 47 996 грн., Донбасенерго – 47 011 грн. 80 коп.Дніпроенерго упав у ціні «нижче плінтуса» - до 78 грн.
Валюта.
Росія.
Середньозважений курс долара з розрахунками Today за підсумками єдиної торгової сесії склав сьогодні 29,8046 RUR/USD. У порівнянні з попередніми торгами середньозважений курс долара США з розрахунками "сьогодні" (USD/RUB_UTS_TOD) за підсумками сьогоднішньої єдиної торгової сесії понизився на 66 пунктів (1 пункт відповідає 0,01 коп.). Мінімальний курс долара склав 29,7951 RUR/USD, максимальний - 29,8140 RUR/USD. Було укладено 629 угод. Обсяг торгів склав $93,636 млн. Остання угода була зроблена за курсом 29,7998 RUR/USD.
До опівдня в першопрестольній котирування наявного долара для сум понад $1000 склали:
Краща покупка: 29,83 RUR/USD. - АКБ "ГІБ";
кращий продаж: 29,84 RUR/USD - КБ "Сфінкс-Банк".
Середня покупка: 29,80 (0,00) RUR/USD,
середній продаж: 29,86 (-0,01) RUR/USD.
кращий продаж: 29,84 RUR/USD - КБ "Сфінкс-Банк".
Середня покупка: 29,80 (0,00) RUR/USD,
середній продаж: 29,86 (-0,01) RUR/USD.
Оптимальні котирування обміну наявного євро для сум понад €1000 склали:
Покупка: 35,50 RUR/EUR - КБ "Совінком";
Продаж: 35,55 RUR/EUR - ОК "Відрадне".
Продаж: 35,55 RUR/EUR - ОК "Відрадне".
Сусідський валютний ринок залишається стабільним.
У п'ятницю в Москві курс долара знизився на 1 копійку до 29 карбованців 80 копійок. Таким чином, коливання курсу американської валюти біля оцінки 29,80 RUR/USD продовжуються: ЦБ РФ як і раніше перешкоджає зміцненню карбованця, а учасники ринку особливої агресивності не виявляють, що підтверджує факт рівноваги на ринку. Показник ліквідності банківської системи до п'ятниці помітно знизився - на 32,7 млрд. до 108 млрд. руб., однак до росту попиту на карбованцеву ліквідність це не привело, карбованців у банків як і раніше досить - ставки по короткостроковим МБК із ранку складали 1-3% річних. Зважаючи на все, стабільність курсу долара навряд чи буде порушена в найближчі дні. Курс європейської валюти також стабілізувався, однак нових помітних рухів тут виключати не можна.
В останній день тижня ситуація на російському валютному ринку не перетерпіла істотний змін. Середньозважений курс долара за підсумками ранкової частини ЕТС із розрахунками "завтра" знизився на 1 копійку до 29 карбованців 80 копійок (точне значення - 29, 7979 RUR/USD).
Активність учасників ринку небагато збільшилася в порівнянні з попереднім днем - оборот ЕТС ТОМ до 11.30 склав без малого $50 млн., оборот двох сесій ЕТС - біля $143 млн. Угоди в першій половині дня відбувалися в діапазоні 29,795 - 29,8099 RUR/USD. Центробанк продовжує підтримувати долар на рівні 29,795 RUR/USD, а учасники ринку агресивності не виявляють, у результаті чого курс долара от уже котрий день коливається навколо оцінки 29,80 RUR/USD.
Таким чином, відносний баланс попиту та пропозиції валюти на ринку РФ зберігається і немає ніяких передумов для зміни ситуації. Рівень ліквідності банківської системи Росії до п'ятниці різко знизився, обсяг залишків на корсчетах кредитних організацій скоротився на 32,7 млрд. до 108 млрд. руб. - величина порівняно невисока, однак недоліку в карбованцевих ресурсах банки не випробують, що підтверджується як і раніше низьким рівнем ставок на грошовому ринку (з ранку ставки по короткостроковим МБК складали 1-3% річних). Згідно опублікованим напередодні даним, обсяг золотовалютних резервів Банку Росії за попередній тиждень виріс на $0,7 млрд. і на 14 листопада склав $65,4 млрд. - нові історичні максимуми. Ріст резервів закономірний, адже після свят ЦБ стримував зміцнення карбованця. У цілому ситуація на валютному ринку залишається зовсім спокійною, і є всі підстави припускати, що в найближчі дні коливання курсу долара поблизу поточних рівнів продовжаться.
На світовому валютному ринку до кінця тижня ситуація відносно заспокоїлася, курс євро до долара стабілізувався біля рівня $1,19. Торги на ЕТС по євро проходили сьогодні в діапазоні 35,45 - 35,52 RUR/EUR. Офіційний курс євровалюти (на сьогодні він установлений на оцінці 35 карбованців 48 копійок) зміниться слабко (більш ймовірно незначне зниження).
Україна.
Ну що ж, поки все йде за графіком: НБУ вчора оголосив про «послаблення» у частині звітності по обов'язковому резервуванню. Пора. Адже вже 20-і. Далі вихідні, а там і 25-е. Тобто, очікувана поява гривни на внутрішньому ринку не приведе до росту інфляції В ЛИСТОПАДІ. Держкомстат встигне «закрити крамничку». Ну а наприкінці грудня буде не до інфляції: народ ринеться «здавати» «зелень» і мотатися по ялинкових базарах, банки наперегони стануть женуться за гривневим безналом... Загалом, головне Кабмін створив: протримав країну на гривневій дієті, щоб не дай Боже, не купили чого-небудь «зайвого».
Вчорашня сесія по безготівковому доларі завершилася звичним в останні дні «зачищенням» - Національний банк викупив надлишок долара за курсом 5.3295 UAH/USD. Одночасно стало відомо, що «напряженка» на ресурсному ринку розсмоктується...
З ранку на валютному міжбанку безготівкову «зелень» торгували по 5.3320/5.3350 UAH/USD. Власне, ці рівні «висіли» до 10.50, після чого поволі, майже непомітно, долар почав дорожчати. Спочатку до 5.3325/5.3355 UAH/USD, потім до 11.45 - 5.3330/5.3355 UAH/USD... До торгів виник інтерес, добродії валютники, не упускаючи з виду міжбанківський кредитний ринок, де з ранкових рівнів 20/35% річні ставки по «нічним» кредитах до 11.40 упали на оцінку 8/12% річних.
От і все, проект (точніше, його «монетарна частина») фінішував, справа за реакцією валютного ринку.
Ріст курсу безготівкового долара продовжувався всю обідню перерву, і до 14.10 «зелень» стояла на оцінці 5.3355/5.3375 UAH/USD.
У 14.40 НБУ, вийшовши на ринок, був змушений провести валютну інтервенцію за курсом 5.3369 UAH/USD.
Ввечері 20-го на ринку наявних Дніпропетровська долар просів до оцінки: 5.445/5.455 UAH/USD, євро - 6.43/6.47 UAH/EUR. Обороти потихеньку піднімалися, однак ажіотажу не було. Подібно позавчорашньої сесії, дилери, коректуючи курс безупинно, намагалися не допускати перекосу ринку через виросле принесення.
Сьогоднішня сесія стартувала з оцінки 5.445-45/5.455-458 UAH/USD, євро - 6.42/6.47-48 UAH/EUR. З 11.00 долар подешевів, євро не змінився в ціні: 5.44/5.45 UAH/USD, євро - 6.42/6.47 UAH/EUR.
До обіду ринок не міг похвастатися астрономічними оборотами. Власне, так бувало завжди. Однак, ще раз підкреслимо, оптові дилери, регулюючи ціни, намагалися скрупульозно витримувати приблизний баланс попиту та пропозиції.
В інших містах країни доларовий відкіт помітно прискорився. У столиці «зелень» упала більше, ніж на 2 копійки, у Харкові долар утратив півтори копійки, в Одесі – дві.
За традицією, відкочуючи, ринки Донецька і Запоріжжя зберігали неабияку маржу.
У Криму ринки за цінами впритул наблизилися до київських.
Ціни на «євронал» у порівнянні з четвергом упали значно (безвідносно подій на форексі).
Котирування російського наявного карбованця майже не змінилися з учорашнього дня: 0.1825/0.1830 UAH/RUR. Незначне підвищення курсу продажу – данина дефіциту валюти РФ на Наддніпрянщині. Помітимо, що котирування покупки не змінилося через погрозу дефіциту, що зберігається, наявної гривни.
До цього уик-енду, 21 листопада, на ринку наявних України сформувалися наступні котирування долара і євро: Харків - 5.455/5.465, євро – 6.44/6.46 UAH/EUR, Київ – 5.423/5.455, євро 6.40/6.46 UAH/EUR (з опівдня - 5.423/5.455, євро 6.40/6.46 UAH/EUR), Запоріжжя - 5.40/5.48, євро 6.40/6.48 UAH/EUR, Донецьк – 5.42/5.47-48, євро – 6.40/6.47 UAH/EUR, Одеса - 5.44/5.47, Сімферополь - 5.435/5.460, Феодосія - 5.43/5.46 UAH/USD, євро 6.40/6.46 UAH/EUR.
Після 14.00 на ринку наявних Дніпропетровська котирування продовжували сідати: 5.430-435/5.440-445 UAH/USD, євро - 6.42/6.46 UAH/EUR) на тлі надлишку пропозиції і погрози, що загострилася, гривнедефицита. Активність була краще вчорашньої і дообідньої.
Російський безготівковий карбованець на українському міжбанку сьогодні повторив свій вчорашній сценарій, тобто, практично не змінювався в ціні.
Курс валюти РФ до опівдня знаходився на оцінці 0.1787-1788/0.1792-1793 UAH/RUR, з 14.00 - 0.1788/0.1792 UAH/RUR.
На ресурсному ринку все змінилося: ставки поповзли вниз, однак гривневий безнал виявився доступним (по 8/12% «затариться» могли лише обрані, інші задовольнялися рівнями по 12-15/20-23% річних). Але навіть такі ціни – сигнал про помітне полегшення.
Прогноз.
Прогнози для наших дорогих сусідів. Вірніше, їхніх фондів: основна мета російського ринку – 500 пунктів по індексі РТС, але підійти до неї в п'ятницю буде важко...
Попереду у російського ринку акцій цілком шляхетна мета – повернення вище 500 пунктів по індексі РТС. Якщо за час, що залишився до парламентських виборів, біржових гравців позбавлять від істотного неекономічного негатива й акціям удасться удержатися від нового обвалу, саме рішення зазначеної задачі стане темою кінця листопада – початку грудня. Здатність рушити до рубежу 500 пунктів буде у фондового ринку наших сусідів і в цю п'ятницю. Однак просунутися високо котируванням зараз дуже важко, тому що поруч знаходяться технічні рівні опору (найближчі в районі 492 і 495 пунктів індексу РТС).
З обліком переваги, що зберігається на біржах РФ, спекулянтів досягнення цих оцінок може супроводжуватися посиленням «ведмежої» активності. Вплине і фактор кінця тижня, що провокує гравців на значне закриття позицій перед вихідними днями. Проте, самим ймовірним представляється підйом рівня цін акцій до середини п'ятниці і спадна корекція котирувань ближче до вечора.
З нового тижня на українському валютному ринку імовірність росту курсу долара стане вище. Однак швидше за все цей сплеск інтересу до «зелені» не буде тривалим, числа до 28—29 го. Утім, як і раніше, дуже багато чого буде залежати від того наскільки широко відкриється шлюз гривневого безнала чиновниками Кабміну. Чомусь здається, що гривню на внутрішній ринок будуть пропускати строго дозованими порціями, під пильним оком Азарова.
Додатковим аргументом на користь такого припущення (особливо в частині розвитку ринку наявних) говорить учорашнє зниження офіційного курсу долара. Мов, «у Багдаді все спокійно», ситуація під контролем, можна не триматися за валюту США. Очевидно, на Інститутській розраховують на продовження зниження курсу «зелені» на ринку наявних. З однієї сторони побічно знижується тиск і на міжбанку, з іншої, не виключене поновлення покупки «баксонала» для резервів. Утім, останнє все-таки малоймовірно.Отже, резюмуємо: з 24-го по 28-е на міжбанку можливе домінування попиту на «зелень». Ринок наявних може виявитися більш інертним, нестаток у гривні до фінішу місяця може і не допустити короткого сплеску росту попиту на долари. Та й у самого населення з гривней незабаром почнуться проблеми. Так що перевага принесення може зберегтися на початку наступного тижня. Але ажіотажу, звичайно, не буде. Хіба що курс проб'є на рівні 5.40 вниз і стривожить обивателів продовженням відкоту до оцінки офіційного курсу.
За матеріалами: Дмитренко Олександр
Поділитися новиною
