352
Мировой фондовый рынок: компании, акции, индексы
— Фондовый рынок
США
В пятницу 12 января министерство торговли США опубликовало данные о коммерческих запасах в ноябре. В отчете министерства отмечается, что совокупный объем товарных запасов компаний-производителей и компаний оптовой и розничной торговли вырос на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем. Продажи увеличились на 0,5%. Экономисты Уолл-стрит считали, что объем коммерческих запасов вырастет на 0,3%. Отношение запасов к продажам, которое оценивает время пребывания товаров на полках, составило 1,3.
За прошедший год запасы выросли на 4,0%, а продажи увеличились на 6,9%. Данные за год приведены без учета ценовых колебаний.
Объем розничных продаж в США вырос в декабре 2006 года на 0,9% по сравнению с ноябрем, сообщило министерство торговли. В ноябре 2006 года розничные продажи в США выросли, согласно пересмотренным данным, на 0,6% в месячном исчислении. Ранее сообщалось о росте на 1%. Без учета автомобилей этот показатель в декабре вырос на 1%. Аналитики прогнозировали рост общих розничных продаж в прошлом месяце на 0,6%, без учета автомобилей - на 0,5%.
Министерство финансов США в пятницу сообщило, что профицит федерального бюджета в декабре достиг $44,5 млрд. В декабре прошлого года профицит бюджета составил всего $10,9 млрд. Расходы бюджета в декабре упали на 6,7% до $215,4 млрд. против $230,9 млрд. годом ранее. Доходы бюджета взлетели на 7,8% до $259,9 млрд. по сравнению с прошлогодним показателем. В декабре 2006 г. этот показатель был равен $241,8 млрд. Бюджетный комитет Конгресса США прогнозировал, что профицит бюджета в декабре составит $40 млрд. В I квартале текущего финансового года дефицит федерального бюджета упал на 32,6% до $80,4 млрд. против $119,3 млрд. годом ранее.
Министерство труда США в пятницу сообщило, что цены на импортные товары в США в декабре выросли на 1,1% на фоне увеличения цен на импортный природный газ и нефть. Цены на импортную нефть выросли на 4,8%, а природный газ, импортируемый в США, подорожал на 10,1%. Согласно прогнозам экспертов, импортные цены в декабре должны были вырасти всего на 0,8%. По сравнению с прошлогодним показателем цены на импорт увеличились на 2,5%.
Американские фондовые рынки в пятницу выросли благодаря акциям высокотехнологичных компаний, ралли которых продолжается уже несколько дней.
Значительную поддержку рынкам оказал отчет министерства торговли США, которое сообщило, что объем розничных продаж в США в декабре вырос на 0,9% по сравнению с предыдущим месяцем. Это самый значительный рост показателя с июля 2006 г. В сезонно скорректированном выражении, розничные продажи без учета автомобилей в декабре увеличились на 1,0%. Аналитики ожидали, что совокупные розничные продажи вырастут на 0,7%, а продажи без учета автомобилей увеличатся на 0,5%.
На этом фоне поднялись акции американских розничных компаний. Бумаги Sears, крупнейшей в США сети универсальных магазинов, выросли на $3,30, или на 1,9%, до $177,78. Акции Dollar General подорожали на $0,49, или на 2,9%, до $17,49. Котировки акций онлайнового розничного продавца Amazon.com прибавили $0,80, или 2,1%, и закрылись на отметке $38,20.
Рост нефтяных котировок в пятницу поддержал акции нефтяных компаний. Котировки акций Exxon Mobil взлетели на $1,68, или на 2,4%, до $72,66. Бумаги ConocoPhillips, третьей крупнейшей нефтяной компании в США, прибавили $2,01, или 3,2%, и закрылись на отметке $63,83. Позитивной новостью для компании стало ее решение об обратном выкупе акций на сумму $1 млрд.
Фондовые торги в США в пятницу 12 января начались не в самых хороших условиях. Накануне, незадолго до закрытия биржевой сессии, немецкая компания SAP, крупнейший в мире разработчик программных продуктов для управления бизнесом, сообщила, что ее продажи за IV квартал оказались ниже прогноза. После закрытия бирж в четверг аналогичная новость поступила от компании AMD, конкурента корпорации Intel на рынке компьютерных процессоров. Наконец, в пятницу газета The Wall Street Journal написала, что Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) и федеральная прокуратура США ведут расследование в связи с фальсификацией документов, относящихся к выплате опционов на акции главе Apple Стиву Джобсу в конце 2001 г.
Хорошие новости были представлены в единственном числе: министерство торговли США сообщило о солидном росте розничных продаж в декабре. Однако даже эта новость имела обратную сторону: ее позитивное экономическое содержание вызвало понижение стоимости казначейских облигаций США, с соответствующим ростом их доходности.
В пятницу доходность 10-летних казначейских облигаций, главный ориентир для процентных ставок на американских рынках долгосрочного кредита, повысилась до 4,77%, против 4,74% в четверг.
За неделю 8 – 12 января доходность 10-летних казначейских облигаций выросла на 11 базисных пунктов, отразив реакцию долгового рынка на серию сильных экономических данных и уменьшение вероятности скорого понижения ставки ФРС.
Правда, доходность осталась низкой, но ее движение вверх и падение шансов на смягчение монетарной политики в ближайшей перспективе могли бы вызвать неудовольствие на фондовых биржах.
Тем не менее, рынок акций преодолел все негативные влияния, почувствовав, что экономическая ситуация в США развивается по благоприятному сценарию.
По итогам торгов 12 января индекс «голубых фишек» Dow поднялся на 41,10 пункта, или на 0,33%, до 12556,08 – нового рекордного значения при закрытии.
Индекс широкого рынка Standard & Poor’s 500 повысился на 6,91 пункта до 1430,73, или на 0,49%.
Индекс Nasdaq Composite, в котором доминируют компании high-tech, вырос на 17,97 пункта, или на 0,72%, до 2502,82, закрывшись на новом максимуме за период с февраля 2001 г.
Солидный рост Nasdaq Composite на фоне неприятностей Apple и негативных новостей от двух крупных технологических компаний был особенно примечательным. Казалось бы, сообщения AMD и SAP о том, что их продажи в IV квартале не дотянули до прогнозов, должны были остудить энтузиазм инвесторов в отношении технологического сектора, которым они загорелись с начала нового года. Однако инвесторы, укрепившись в экономическом оптимизме, решили, что неудачи AMD и SAP отражают не общую ситуацию на рынках ИТ-продукции, а проблемы, возникшие непосредственно у этих компаний. В случае SAP такой проблемой мог быть высокий курс евро к доллару, помешавший росту продаж немецкого софтверного гиганта в США, а в случае AMD – конкуренция со стороны Intel. По крайней мере, AMD сказала, что ее продажи в единицах продукции значительно выросли в IV квартале, но понижение цен, на которое она была вынуждена пойти, сдержало рост продаж в денежном выражении. На акции AMD эта неудача повлияла драматическим образом – в пятницу они упали на 9,5%. Но акции Intel, проведя утренние торги в минусе, выросли по итогам дня на 0,96%.
Декабрьские данные из розничного сектора показали следующее. По подсчетам министерства торговли, розничные продажи в США увеличились в декабре на 0,9% по сравнению с ноябрем. Без учета автомашин, розничные продажи выросли на 1,0%. Полученные цифры оказались лучше ожиданий экономистов, которые в среднем прогнозировали, что в декабре розничные продажи увеличатся на 0,6% – 0,7%, а без учета автомашин – на 0,5%. Правда, министерство торговли пересмотрело в сторону понижения данные за ноябрь. В ноябре, согласно пересмотренным данным, розничные продажи увеличились на 0,6%, а не на 1,0%, как считалось ранее; розничные продажи без учета автомашин выросли в ноябре на 0,7%, а не на 1,1%. Продажи автомашин в салонах автодилеров повысились в декабре на 0,3% по сравнению с ноябрем. В ноябре, согласно пересмотренным данным, продажи автомашин показали нулевое изменение. Первоначально считалось, что они выросли на 0,9%.
Продажи бензина на автозаправочных станциях выросли в декабре на 3,8%, что отчасти было связано с повышением розничных цен на бензин (продажи подсчитываются с денежном выражении). Без учета продаж бензина и автомашин, розничные продажи увеличились в декабре на 0,7%, что стало самым высоким показателем с января 2006 г.
По подсчетам министерства торговли, в 2006 г. розничные продажи в США выросли на 6,0%. Это было ниже, чем в 2004 и 2005 гг., но выше, чем в 2003 г.
В декабре рост розничных продаж был зафиксирован почти по всем категориям продукции. Исключением стали строительные и садоводческие товары, продажи которых упали на 1,1% по сравнению с ноябрем, и товары для развлечения и отдыха (спортивные товары, книги, аудио- и видеозаписи), продажи которых понизились на 0,1%. Продажи в магазинах потребительской электроники и бытовой техники показали ударный рост, увеличившись в декабре на 3,0% относительно ноября.
В пятницу были также опубликованы данные Национальной розничной федерации (NRF) о продажах в американских розничных сетях в минувший праздничный сезон, т.е. в ноябре – декабре 2006 г. NRF не учитывает продажи в салонах автодилеров, на АЗС и в ресторанах. Согласно NRF, в ноябре – декабре 2006 г. продажи в розничных сетях выросли на 4,4% по сравнению с тем же периодом предыдущего года. Это было ниже прогноза NRF, предполагавшего рост на 5,0%.
«Не по сезону теплая погода и спад на рынке жилья оказали явное воздействие на потребительские расходы», - пояснила NRF в комментариях.
Хотя министерство торговли пересмотрело в сторону понижения данные о розничных продажах за ноябрь, а показатель роста праздничных продаж, подсчитанный NRF, получился ниже ее прогноза, представленные ими цифры за ноябрь – декабрь были достаточно высоки, чтобы стать еще одним свидетельством неплохого состояния экономики США в конце 2006 г. С начала января поступила целая серия таких свидетельств: декабрьское значение производственного индекса ISM указало на возобновление роста активности в американской промышленности после ее понижения в ноябре; декабрьский отчет о занятости продемонстрировал значительный рост числа рабочих мест; данные о балансе США в международной торговле за ноябрь показали опережающий рост американского экспорта по сравнению с импортом и сокращение торгового дефицита этой страны, которое оказалось неожиданностью для экономистов.
После публикации ноябрьских данных о торговом балансе, состоявшейся в среду 10 января, экономисты начали пересматривать в сторону повышения свои прогнозы по росту ВВП США за IV квартал. В тот же день, в среду, экономисты Morgan Stanley повысили прогноз по росту американской экономики в IV квартале с 2,5% в годовом исчислении до 2,8%, а экономисты Bank of America высказали предположение, что в IV квартале ВВП США вырос в годовом исчислении на 3,0%.
В пятницу, после выхода декабрьских данных о розничных продажах, «лед тронулся» и в других финансовых компаниях. Экономисты Goldman Sachs и Lehman Brothers повысили свои прогнозы по росту ВВП США в IV квартале с 2,0% в годовом исчислении до 3,3%, экономисты UBS – с 2,0% до 3,0%, экономисты Barclays – с 2,0% до 2,5%. Главный экономист Credit Suisse Нил Сосс повысил свой прогноз с 2,4% до 3,0%.
«Декабрьские данные о розничных продажах говорят ясно и громко: спад на рынке жилья и понижение активности в получении кредитов под залог жилого дома не подорвали потребительские расходы в 2006 г., вопреки опасениям многих рыночных комментаторов», - написал Сосс в аналитической записке.
В целом, на Нью-йоркской фондовой бирже, NYSE, число выросших акций превысило число упавших в соотношении 21 к 10. Соотношение выросших и упавших акций на электронной площадке Nasdaq составило 18 к 11. Обороты на NYSE были средними - 1,5 млрд. акций. А вот на электронной площадке Nasdaq обороты достигли 2,1 млрд. акций.
Dow Jones Industrial Average на торгах 12 января достиг нового исторического максимума.
Индекс «голубых фишек» поднялся на 41,10 пункта, или на 0,3%, до 12556,08.
«Высокотехнологичный» Nasdaq Composite прибавил 17,97 пункта, или 0,7%, и закрылся на отметке 2502,82, достигнув шестилетнего максимума.
Индекс широкого рынка S&P 500 вырос на 6,91 пункта, или на 0,5%, до 1430,73.
За прошедшую неделю Dow Jones прибавил 1,3%, S&P 500 вырос на 1,5%, а Nasdaq Composite взлетел на 2,8%.
Европа
Промышленные цены в Великобритании в декабре 2006г. выросли на 2,2% по сравнению с декабрем 2005г. Такие сведения содержатся в опубликованном сегодня отчете Национального статистического бюро Великобритании. По сравнению с ноябрем 2006г. промышленные цены в Великобритании в декабре 2006г. выросли на 0,2%.
В ноябре 2006г. промышленные цены в годовом исчислении выросли на 1,8%, в октябре - на 1,7%, в сентябре - на 1,8%, в августе - на 2,7%, в июле - на 2,9%, в июне - на 3,4%, в мае - на 3,1%, в апреле и марте - на 2,5%, а в феврале - 2,9%.
Индекс промышленных цен, отражающий изменение цен при продаже товаров непосредственно с заводов, является ключевым показателем для определения будущего уровня инфляции на уровне потребителей.
В 2006 году бюджетный дефицит Германии сверх ожиданий снизился до 1,9% от ВВП. Об этом в пятницу 12 января сообщил министр финансов этой страны Пеер Штайнбрюк.
По его словам, новый долг составил €27,9 млрд. ($36,23 млрд.), что более чем на €10 млрд. ($12,98 млрд.) меньше, чем сумма в €38,2 млрд. ($49,6 млрд.), которая прогнозировалась в бюджете. Таким образом, впервые с 2001 года бюджетный дефицит Германии опустился ниже 3% максимума, установленного Евросоюзом для 13 стран еврозоны.
По итогам 2006 г. валовая добыча углеводородного сырья компании BP составила 3,9 млн барр. нефтяного эквивалента против 4 млн барр. за 2005 г., тогда как тогда как по плану добыча компании должна была составить 4,1-4,2 млн барр. По мнению представителей BP основной причиной спада является уменьшение в третьем квартале 2006 г. добычи на крупнейшем месторождении США – Прадхо-Бей, что было вызвано техническими неполадками. На штатный уровень (400 тыс.барр./сут) добыча на месторождении вернулась в начале четвёртого квартала 2006 г. В компании BP планируют, что к четвёртому кварталу 2007 г. её добыча составит 3,9-4 млн барр. (в нефтяном эквиваленте) и вплоть до 2010 г. производство будет стабильно расти на 4% в год.
Пассажиропоток крупнейшего европейского аэропорта во Франкфурте-на-Майне в декабре 2006 года вырос в годовом исчислении на 4,1% до 3,84 млн человек, сообщила управляющая компания Fraport. Поток грузов вырос на 4,5% до 177,991 тонн. По итогам 2006 года, пассажиропоток увеличился на 1,1% до 52,82 млн человек. Поток грузов за минувший год вырос на 8,7% до 2,06 млн тонн.
Основные европейские фондовые индексы завершили прошедшую неделю с ростом
Европейские фондовые рынки в пятницу выросли благодаря вчерашним комментариям главы ЕЦБ о дальнейшей денежно-кредитной политике, а также ожиданию роста активности в секторе слияний и поглощений.
Снижение котировок акций софтверной компании SAP AG и розничной сети Carrefour не смогло остановить рост европейских фондовых рынков. Нефтяные котировки в пятницу немного подросли, но остались ниже $53 за баррель, что благотворно сказалось на акциях химических и транспортных компаний.
Бумаги авиакомпаний Air France-KLM и Deutsche Lufthansa прибавили более чем 0,9%, а котировки акций германской химической компании BASF AG выросли более чем на 1%.
Акции французской розничной компании, занимающей второе место в мире после сети Wal-Mart в пятницу упали на 5,5%. Отчет о продажах в IV квартале, опубликованный компанией, не оправдал надежд аналитиков. Сравнимые продажи Carrefour в IV квартале упали на 1,5% по сравнению с прошлогодним показателем, а совокупные продажи в отчетном периоде увеличились на 2,8% до €23,53 млрд. ($30,52 млрд.), в то время как аналитики ожидали рост этого показателя на 5%.
Британский индекс FTSE 100 вырос на 8,90 пункта, или на 0,1%, до 6239,00.
Германский DAX Xetra 30 взлетел на 17,87 пункта, или на 0,3%, до 6705,17.
Французский CAC 40 закрылся с ростом на 7,82 пункта, или на 0,1%, на отметке 5617,62.
Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 поднялся на 1,76 пункта, или на 0,5%, до 371,86.
В целом, 15 из 18 европейских рынков в пятницу выросли.
За прошедшую неделю основные индексы европейских фондовых рынков продемонстрировали следующую динамику. Британский индекс FTSE 100 вырос на 18,90 пункта, или на 0,3%. Германский DAX 30 прибавил 112,08 пункта, или 1,7%. Французский CAC 40 взлетел на 100,27 пункта, или на 1,8%.
Азия
В 2006 году ВВП Китая, по оценке Госкомитета по развитию и реформам КНР, достиг 20 трлн. юаней ($2,5 трлн.), увеличившись на 10,5%, заявил в пятницу председатель Госкомитета Ма Кай на совещании в Пекине.
Как сообщило Международное радио Китая, Ма Кай отметил, что в 2006 году народное хозяйство КНР сохранило быстрые темпы роста и благоприятные тенденции развития. По словам главы ведомства, смягчились некоторые проблемы, появившиеся в ходе экономического развития. Во втором полугодии 2006 года также стабильно снижались темпы роста инвестиций в основные фонды Китая.
Ма Кай заявил, что в 2007 году Китай намерен сохранить и укрепить благополучную тенденцию экономического развития. Он подчеркнул, что Китай продолжит стабильную финансовую политику, усилит регулирование инвестиций в основные фонды, увеличит доходы населения.
В 2005 году рост ВВП Китая составил 9,9%.
Объем прямых иностранных инвестиций в экономику Китая в 2006г. вырос по сравнению с 2005г. на 5% и достиг рекордных 63 млрд долл., сообщил министр торговли КНР Бо Силай.
Данные за декабрь 2006г. не приводятся, однако за 11 месяцев 2006г. совокупный объем прямых иностранных капиталовложений в китайскую экономику возрос до $54,26 млрд., из чего следует, что в декабре этот показатель составил $8,74 млрд.
В 2005г. Китай привлек прямых иностранных инвестиций на сумму $60,33 млрд., в 2004. - $60,6 млрд.
Данные, обнародованные Министерством торговли КНР, не включают в себя иностранные инвестиции в финансовый сектор, передает Reuters.
Объем инвестиций в зарубежные активы, осуществленных китайскими компаниями, вырос в 2006г. на 32% - до $16,1 млрд.
На днях Национальная комиссия по развитию и реформам КНР опубликовала отчет, согласно которому, по предварительным данным, рост экономики Китая в 2006г. составил 10,5%. ВВП Китая в минувшем году превысил 20 трлн юаней (2,6 трлн долл.). Опубликованные данные совпали с прогнозами экспертов. Наибольшие темпы роста экономики Китая были зафиксированы во II квартале 2006г. - тогда рост ВВП страны составил 11,3%. Однако в III квартале темпы роста экономики опустились до 10,4%.
В течение периода 2007-2012гг. правительство Китая ожидает экономический рост в среднем на 7,5%. Если прогнозы китайского «госплана» оправдаются, это будет означать, что темпы прироста ВВП продолжат увеличиваться, сохраняя риск перегрева экономики.
Вместе с ростом экономики продолжает увеличиваться и торговый профицит КНР. По прогнозам Министерства торговли КНР, торговый профицит Китая в 2006г. достигнет рекордных $150 млрд. в сравнении с $109,8 млрд. годом ранее. По предварительным данным, объем экспорта к концу 2006г. возрос до $960 млрд., что на 26% больше показателя предыдущего года. При этом импорт увеличился на 22% - до $810 млрд.
Общий объем промышленных заказов в Японии в ноябре 2006г. с учетом сезонных колебаний вырос на 14,2% по сравнению с октябрем. Такие данные опубликовал сегодня институт экономических и социальных исследований правительства Японии.
Объем промышленных заказов в частном секторе в ноябре 2006г. увеличился по сравнению с октябрем на 7,1%.
Объем промышленных заказов в частном секторе, за исключением непостоянных заказов (на морские суда, а также заказов от электроэнергетических компаний), в ноябре 2006г. вырос на 3,8%.
При этом объем промышленного производства в Японии в ноябре 2006г., по предварительным данным, вырос на 0,7% по сравнению с октябрем. Эти данные оказались ниже прогнозов аналитиков, ожидавших рост промпроизводства на уровне 1%.
Экономика Японии растет умеренными темпами, тенденции к увеличению личного потребления сохраняются, однако этот показатель повышается достаточно медленно. Такое заявление содержится в тексте речи управляющего Банком Японии Тосихико Фукуи, прозвучавшей в пятницу 12 января.
Фукуи отметил, что «руководство Банка Японии будет внимательно изучать развитие экономической ситуации» в целях проведения денежно-кредитной политики, способствующей поддержанию экономического роста и ценовой стабильности. Его оценка экономики оказалась аналогичной той, которая была дана в последнем ежемесячном отчете центрального банка, выпущенном в декабре.
Согласно данным отчета Банка Японии, выпущенного в пятницу, несмотря на медленное увеличение личного потребления розничные продажи во многих сферах продемонстрировали некоторое оживление. Напомним, что слабый рост личного потребления и низкая инфляция назывались аналитиками в числе ключевых факторов, повлиявших на решение японского ЦБ не повышать ключевую процентную ставку в декабре.
Экономисты, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозируют повышение процентной ставки японского центрального банка на 0,25 процентного пункта до 0,5% на заседании, которое состоится в четверг 18 января 2007 года. В настоящее время ставка находится на уровне 0,25%. Последний раз она была повышена в июле 2006 года.
Индекс Токийской фондовой биржи Nikkei вырос на 152.91 пункта (+0.90%) и закрылся на уровне 17209.92, Topix - на 19.31 или 1.2% до 1704.58 (максимум с 11 мая).
Доходность 10-летних японских правительственных облигаций составляет 1.745 (выросла по сравнению с предыдущим закрытием на 0.005).
Индекс Гонконгской фондовой биржи Hang Seng вырос на 455.15 пункта (+2.32%) и находится на уровне 20068.56.
Россия
По итогам пятничных торгов индекс РТС к закрытию предыдущей сессии снизился на 3,02 пункта (0,17%) и составил 1797,59 пункта. Соседский рынок ждал хоть какого-то позитива от цен на нефть, но не дождался
Технические результаты сессии от 12 января
По итогам пятничных торгов индекс РТС к закрытию предыдущей сессии снизился на 3,02 пункта (0,17%) и составил 1797,59 пункта. Оборот торгов по Классическому рынку РТС составил $79 млн., что на 60% выше среднего уровня за последний месяц.
Лидеры роста (по списку РТС-10):
SBER - цена $3250 (изменение 1,4%), оборот $6877 тыс.
MTSS - цена $8,45 (изменение 1,2%), оборот $2711 тыс.
EESR - цена $1,03 (изменение 0,98%), оборот $41378 тыс.
MTSS - цена $8,45 (изменение 1,2%), оборот $2711 тыс.
EESR - цена $1,03 (изменение 0,98%), оборот $41378 тыс.
Лидеры падения (по списку РТС-10):
SNGS - цена $1,367 (изменение -1,37%), оборот $461 тыс.
LKOH - цена $78,6 (изменение -0,57%), оборот $2638 тыс.
LKOH - цена $78,6 (изменение -0,57%), оборот $2638 тыс.
Несмотря на продолжившееся падение нефтяных цен к пятничномйу открытию российского рынка среди участников преобладали четверговые оптимистичные настроения. И большую часть котировкам акций удавалось подрастать.
Натурально, в лидерах не было нефтяных бумаг, но участники обратили свои взоры в другие стороны.
Индекс РТС к середине дня прибавлял около 0,2%, но «фактор пятницы» сработал и к закрытию он оказался чуть ниже нуля. За 15 минут до закрытия торгов индекс РТС снижается на 0,1% и составляет 1799 пунктов. Объемы торгов в классическом секторе превысили $77 млн.
Впрочем, общее настроение на рынке РФ скорее позитивное, но пятничной фиксации прибыли избежать не удалось. На этом фоне достижения большинства бумаг весьма скромные, а некоторые ушли в отрицательную область. Нефть падает, но российские сырьевые активы реагируют на это сдержано. Снижение не превышает 1%. Чуть лучше акции ЛУКОЙЛа. 12-го компания опубликовала финансовую отчетность за 9 месяцев 2006г по МСФО, согласно которой чистая прибыль составила 6,4 млрд.долл. Что несколько выше ожиданий.
В плюсе остались только акции Сбербанка и РАО ЕЭС, но и их достижения скорее символические. Фаворитом же дня стали акции Северстали – справедливая цена акций была поднята сразу тремя компаниями, а также конъюнктура на рынках металлов существенно улучшилась.
Первая неделя нового года выдалась очень напряженной. Соседскому рынку пришлось подстраиваться под сильно упавшие цены на сырье (в первую очередь на нефть), и за один день отыгрывать недельные каникулы.
Как будет видно ниже, отечественному фондовому рынку бычьего энтузиазма в этот же пeриод было не занимать.
Украина
В декабре 2006 года промышленное производство выросло на 12,0% по сравнению с декабрем 2005 года.
Об этом Українським Новинам сообщил Государственный комитет статистики.
При этом в декабре 2006 года промпроизводство выросло на 2,2% по сравнению с ноябрем 2006 года.
В 2006 году промпроизводство увеличилось на 6,2% по сравнению с 2005 годом.
Как сообщали «Итоги», в ноябре 2006 года промпроизводство выросло на 8,3% по сравнению с ноябрем 2005 года и на 0,2% по сравнению с октябрем 2006 года.
В январе-ноябре 2006 года промпроизводство увеличилось на 5,6% по сравнению с январем-ноябрем 2005 года.
В 2005 году промпроизводство выросло на 3,1% по сравнению с 2004 годом.
Министерство экономики прогнозирует рост промышленного производства в 2006 году на уровне 9,5%.
Фондовая биржа «Первая фондовая торговая система (ПФТС) возобновила торги акциями компании Луганскоблэнерго.
Об этом говорится в сообщении ПФТС.
«В ПФТС возобновлено обращение акций простых именных ОАО Луганскоблэнерго», - говорится в сообщении.
Торги акциями Луганскоблэнерго возобновлены с 11 января.
Как сообщало «Итоги», в начале 2006 года ПФТС приостановила обращение акций компании Луганскоблэнерго в связи с решением Государственной комиссии по ценным бумагам и фондовому рынку от 9 февраля 2006 «О приостановлении клиринга и заключения договоров купли-продажи ценных бумаг».
Между тем индекс цен на акции на торгах фондовой биржи «Первая фондовая торговая система» (ПФТС) в пятницу повысился на 10,44 пункта (2.01%) до 528,98 пунктов. Объем торгов за день составил 13 767 567.02 гривен. Акциями наторговали 5 194 232,017 грн., корпоративными облигациями – 8 573 335 грн.
Стало быть, с начала года ПФТС-индекс повысился на 30,12 пункта, или 6,04% с 498,86 пунктов.
Как сообщали «Итоги», в четверг индекс цен на акции в ПФТС повысился на 10,62 пункта до 518,54 пунктов.
В секторе акций 12-го наиболее активно работались бумаги следующихъ эмитентов: Укрнефть (сделки на сумму 1 153 766,54 грн. цена «нефтефишки» выросла на 0.99%), Укртелеком (дневной оборот 984 690,002 грн., цена акции «взлетела» на 6.58%), Миттал Стил Кривой Рог – 747 510 грн., Мариупольский завод тяжелого машиностроения – 240 477,5 грн.,
АППБ Аваль (сделки на сумму 224 766,675 грн., акции скорректировались на 0.68%), Алчевский меткомбинат – 216 290 грн., Киевэнерго (дневной оборот 174 506 грн., акции выросли в цене на 0.29%), Центрэнерго (сделки на сумму 154 995 грн., цена акций выросла на 3.85%), Азовсталь – 135 650 грн., Запорожский завод ферросплавов – 116 469,7 грн., Харьковский машиностроительный завод – 115 000 грн., Шахта «Комсомолец Донбасса» -
114 412,6 грн., Западэнерго (дневной оборот 111 504 грн., акции подорожали на 1.37%), Крымэнерго – 108 400 грн. Нижнеднепровский трубопрокатный завод(сделки на сумму 107 211,5 грн., цена акции выросла на 0.69%), Запорожский абразивный комбинат- 79 000 грн., Корюковская фабрика технических бумаг - 66 600 грн., Концерн Стирол (дневной оборот 66 545 грн., акции выросли в цене на 1.1%), Мотор Сич – 65 100 грн., Мостострой – 34 650 грн., Кредобанк -33 250 грн., НПЗ Галичина –
29 250 грн., Стеклопластик – 26 337,5 грн., Донбассэнерго (сделки на сумму 22 950 грн., акции выросли в цене на 2.23%), ЛуАЗ – 22 050 грн., Сан Интербрю Украина – 21 600 грн., Компания угольная Шахта Красноармейская-Западная №1 – 13 750 грн.
На участке, где обыкновенно работаются корпоративне облигации, в пятницу было мало людно, отмечены сделки с заемными бумагами всего двух эмитентов: Зерноторговая компания (серия B) - 4 490 055 грн., «Укршампиньон» (серия D) -4 083 280 грн.
Итак, ралли, на сей раз уже постновогоднее (недельный, шестипроцентный спурт индекса ПФТС) ралли, продолжается.
В пятницу «привес» в общем-то почти совпал (по абсолютному значению) с ростом индекса ПФТС четверга. Беглое знакомство с состоянием индексной корзины ПФТС дает основание считать, что и состав «виновников торжеста 12 января» тот же: инденс «вытянули» подорожавшие «фишки» НТЗ им. К.Либкнехта, Укртелекома и Укрнефти.
Испортил «общую» картину АППБ Аваль, по выросшим в последнее время акциям которого была проведена фиксация прибыли. Это мероприятие мы ожидали и поэтому никакой сенсации не произошло.
Акции Укртелекома 12-го продолжали «отрабатывать» «ньюс» о скорой приватизации а также трехлетний «пост» (в ожидании долгожданной весточки о приватизации бумаги «томились» на фоне топтания цен на одном и том же месте). Натурально, длительное «воздержание» буквально взорвало бычий энтузиазм и вот уже третью сессию подряд Укртелеком растет в цене как на свежих дрожжах. Отметим изрядный внутридневной оборот на сессии от 12 января, достигший почти миллиона гривень.
Скорее всего пятничный рост цен на Укрнефть «обеспечило» относительно быстрое достижение договоренности между Минском и Москвой и возобновление нефтетранзита по нефтепроводу «Дружба». Самое забавное, что пролонгация падения мировых нефтецен не оказала на текущие котировки отечественной «нефтянки» ровно никакого влияния.
Удельный вес составляющих индексной корзины по состоянию на 12.01.2007 года.
Подорожание бумаг «Карлаганки» - следствие успешного течения реорганизации корпорации Интерпайп на фоне ожидания изрядных дивидендов по итогам 2006 г. а также подведения результатов деятельности в год Собаки. Обращаем внимание на то, что эти бумаги, как нам представляется очень близки к фиксации прибыли – перманентное ралли с 26 декабря прошлого года так просто не закончится. Очевидным сигналом об этом стало заметное замедление темпов роста цен на «трубофишку» в прошлую пятницу.
В целом же сессию от 12 января с полным на то основанием можно назвать «днем ГМК»). Отрадно, что наряду с подорожанием лидера корзины ПФТС, остальные бумаги ГМК, реально работавшиеся на торгах 12 января выросли в цене. Исключение составил лишь не изменившийся в цене Запорожский завод ферросплавов.
Резкий (на 7.76%) взлет бумаг Миттал Стил Кривой Рог с одной стороны можно считать «естественной» реакцией инвестора на заочную перебранку-диспут между нынешним и бывшим главами ФГИ, в итоге которой Валентина Петровна образно говоря, словно нашкодившего щенка ткнула М.Чечетова в «лужу», напомнив последнему о том, как он приватизировал Криворожсталь, прогнувшись перед телефонным звонком Л.Кучмы.
С другой, наверняка не остались без внимания покупателей акций Миттал Стил Кривой Рог «наполеоновские», но вполне реальные планы «металлобегемота» на 2007 год.
Резкий (6.93%)рост бумаг Алчевского меткомбината скорее всего «обеспечил» похвальный президентский комментарий состояния дел на этом предприятии.
А вот в отношении подъема (0.72%) бумаг Азовстали автор по-прежнему сохраняет скепсис, ожидая скорое затишье а в перспективе и высоковероятный откат на этом участке.
В секторе ЭНЕПРГО достаточно прогнозируемо продолжается ралли. Теплая (пока) погода сокращает перечень проблем со снабжением генерирующих предприятий энергоносителями а скорое возобновление приватизации «остатков» госпакетов акций сегмента стимулирует интерес к «фишкам» сектора а также бумагам второго эшелона(Крымэнерго «вспорхнул» 12-го на 10.61%). Обращаем внимание на то, что на пятничной сессии процентный «привес» «энергофишек» с «сомнительным прошлым» (Киевэнерго и Донбассэнерго) заметно отличался от темпов роста других бумаг сектора. Кстати, в этом смысле акции с более-менее «безупречной» историей отличались практически непрерывным дорожанием, которое прерывалось весьма аккуратной фиксацией прибыли. Впрочем, как показал опыт нескольких последних сессий, брокеры уже научились фиксировать прибыль не снижая цену последней сделки по энерго- и прочим фишкам.
Обращает на себя внимание давно ожидаемый на 1.1% рост бумаг Стирола.
Ситуацию вокруг этой «химфишки» отчасти (кроме цен на газ) определяет нижеследующее.
С 29 декабря 2006 по 12 января цены на аммиачную селитру на внутреннем рынке снизились на 0,5% до 1050-1152 гривен/тонна (мешок).
Об этом «Итогам» сообщил начальник отдела химической промышленности государственного информационно-аналитического центра "Госвнешинформ" Дмитрий Гордейчук.
«Аммиачная селитра на украинском рынке оценивается далеко не однородно. На западе Украины уже ощущается нехватка товара. «Ривнеазот» предлагает товар по 1050 гривен/тонна (мешок) и 980 гривен/тонна (б/бег). У завода ещё 7 января отгружались оплаченные в декабре объемы. Отгрузки запаздывают, а объемы на внутренний рынок ограничены. Фактически, на январь свободного товара почти нет. В то же время, завод планирует полностью выполнить экспортную программу на январь», - отмечает он.
По его информации, на Черкасском «Азоте» аммиачная селитра предлагается по 1086 гривен/тонна (мешок).
«Отгрузки товара, проданного еще в ноябре-декабре по цене 980-990 гривен/тонна, уже завершились. Новые цены охладили спрос, продажи по ценам 1030-1060 гривен/тонна возможны только для крупнооптовых покупателей. Российский товар уже конкурирует в черкасской и кировоградской областях с ценами 1030-1050 гривен/тонна, склад поставщика», - добавил Гордейчук.
Он сообщил, что на востоке страны российская селитра предлагается по 990-1000 гривен/тонна (мешок).
В то же время, здесь украинский товар предлагается двумя заводами по ценам 1150-1152 гривен/тонна (мешок).
Эксперт отмечает, что решение руководства заводов поднять цены прямо пропорционально сказалось на реализации.
«Если Северодонецкое «Объединение Азот» еще отгружало товар дилерам в декабре по более низким ценам, и, возможно, ещё будет отгружать, то у Концерна «Стирол» покупают только постоянные клиенты», - сообщил он.
По его данным, ситуация на востоке страны может решиться в пользу заводов в двух случаях: если руководство снизит цены, и если повысят цены поставщики российского товара.
«Учитывая то, что на DAF, Россия-Украина отмечены цены $149-155 за тонну (навал) (960-985 гривен/тонна, склад поставщика без прибыли продавца), ожидать снижения цены от импортеров не следует. Небольшая коррекция цены до уровня 1080-1100 гривен/тонна (мешок), могла бы успешно повлиять на оживление продаж. Это особенно важно в виду того, что компенсацию аграрии за украинскую селитру, скорее всего, не получат, а весь российский товар поступает с антислеживателем», - сообщил он.
Что касается продаж украинской аммиачной селитры на рынке DAF-западная граница, эксперт отмечает снижение активности.
«Молдавские покупатели, платившие 172-175 долларов/тонна (мешок), сейчас не так нуждаются в товаре, а из Словакии и Польши пока поступают только запросы. Идея цены заводов на DAF составляет $175 за тонну (мешок).
Как сообщали «Итоги», с 22 по 28 декабря цены на аммиачную селитру на внутреннем рынке сохранились на уровне в среднем 1062-1150 гривен/тонна.
На вчерашних торгах ПФТС была отмечена изрядная аактивность в секторе машиностроения, причем за исключением упавшено в цене ЛуАЗа, причиной которого стала неважная статистика деятельность предприятия, остальные бумаг (Мариупольский завод тяжелого машиностроения, Харьковский машиностроительный завод и Мотор Сич) подорожали (на 3.63%, 43.75 и 0.93% соответственно).
На пятничной сессии был продолжен рост акций двух шахт. Одной из причин этого, как нам представляестя, было прекращение забастовки и возобновление угледобычи, с другой – ожидания масштабной приватизации объектов отрасли в 2007 году. Рост цен на акции шахты «Комсомолец Донбасса» и компании угольная Шахта Красноармейская-Западная №1 скорее всего продолжится, но скорость этого будет невысокой.
В перспективе мы ожидает возобновление роста бумаг Аваля на фоне вероятной фиксации прибыли по Укрсоцбанку.
В секторе ЭНЕРГО «в целом» сохранится «бычий» настрой, однако вероятность фиксации прибыли по ряду «фишек» (Днепрэнерго, Центрэнерго) весьма высока.
Что же облэнерго, мы сохраняем наши прежние «взгляды», предсказывая наиболее вероятными сделки с Закарпатьеоблэнерго и Полтаваоблэнерго на ближайших торгах.
В срочной перспективе следует ожидать сделок с бумагами трубного сегмента ГМК (Днепропетровский, Новомосковский и Харцизский трубные заводы). НТЗ им. К.Либкнехта скорее всего ожидает «интеллигентная» фиксация прибыли.
А сейчас конспективно подведем итоги деятельности ПФТС (сектора акций) на прошлой неделе.
Как мы сообщали выше, индекс ПФТС в период времени с 09 по 12 января вырос на 6.04% (с 498.86 до 528,98 пунктов). Объем торгов акциями составил 59 628 268,84 грн. Некоторое падение ликвидности рынка акция автор связывает с одной стороны с «календарным» фактором (начало новго года), с другой – затянувшимися новогодними каникулами.За первую неделю торгов в 2007 году была сформирована традиционная «великолепная десятка» (акции, торги по которым прошли с наиболее высокими оборотами:
Укрсоцбанк, Укрнефть, Мегабанк, Укртелеком, Нижнеднепровский трубопрокатний завод, Форум, Мариупольський завод тяжелого машиностроения, Алчевський меткомбинат, Азовсталь и Киевэнерго.
Бумагами вышеперечисленных эмитентов за прошлую неделю наторговали
23 617 452,5 грн., 13 157 082,27 грн., 2 651 250 грн., 2 434 677,02 грн.,
2 052 493,1 грн., 1 771 950 грн., 1 653 422,5 грн. 1 584 474,888 грн.,
1213618,54 грн. и 1 178 990,2 грн. соответственно.
Отметим, что в вышеприведенном списке первую половину занимаю преимущественно «голубые фишки», причем вся без исключения «голубая элита» в указанный период выросла в цене.
При написании материала использовались ресурсы:
bloomberg.com,
ap.org,
gazeta.ru,
rbc.ru,
rian.ru ,
interfax.ru ,
k2kapital.com,
reuters.com.
Александр Дмитренко (aka дядя Саша)
По материалам: Finance.ua
Поделиться новостью
