1265
Войти за полцены: кто и зачем скупает активы обанкротившихся банков
— Кредит&Депозит
Каждый ликвидируемый банк – это не только многомиллионный груз обязательств по депозитам и тысячи разгневанных вкладчиков, но и масса активов, многие из которых имеют приличную стоимость и пользуются спросом.
Наибольшим спросом пользуются долги именно разорившихся банков и залоговое имущество по ним. Покупатели пытаются за бесценок купить недвижимость или транспорт. А приобретая права требования по кредиту, можно получить контроль над бизнесом в обмен на его погашение.
Бесценный хлам
Во‑вторых, с реализацией недвижимости, оставшейся в портфеле банка, тоже масса проблем. Зачастую ликвидаторы сталкиваются с тем, что взысканная по договору ипотеки квартира (или дом) остается в пользовании жильцов, которые отказываются выезжать. «В итоге я, как собственник таких объектов, ими владею, но распоряжаться не могу. И я не знаю ни одного суда, который принял бы положительное решение в пользу банка и выставил бывших хозяев на улицу. Особенно если в квартире прописаны дети», – сокрушается Караченцев.
Однако спрос на такие объекты тоже есть. Они, разумеется, уходят по цене ниже рыночной, но покупатели подобных квартир владеют своим инструментарием по выселению несговорчивых жильцов.
Отжать красиво
Охота за корпоративными кредитами, зависшими в банках‑банкротах, разворачивается на другом фронте. Их приобретают факторинговые компании, которые часто действуют по просьбе третьих лиц, заинтересованных в скупке того или иного актива либо поглощении конкретного бизнеса. Иногда через факторинг свои же займы выкупают заемщики, которые рассчитывают заплатить за них цену, меньшую суммы погашения. Например, в этой нише уже достаточно давно освоился Игорь Мазепа – гендиректор и владелец инвестиционной компании Concorde Capital. «Выгода тройная: ты помогаешь заемщику избавиться от долга, банку – частично восполнить ликвидность, а сам зарабатываешь на разнице между ценой покупки и суммой погашенного долга», – рассказал Мазепа.
Впрочем, практику скупки кредитных портфелей одобряют далеко не все. «Безусловно, банк или ФГВ остается в выигрыше. Но по отношению к заемщику такое поглощение является по сути скрытым рейдерством. Ведь уже завтра к нему приходит новый владелец и ставит перед фактом: или ты гасишь свои долги, или теряешь бизнес. Разумеется, что компании приходится соглашаться на условия нового собственника», – рассказал Forbes руководитель одного из банков на правах анонимности. По словам Мазепы, в его случае нет никакого давления, и после перехода права требования идет полюбовный разговор с должником. «Всегда есть возможность договориться. С кем‑то – о возврате по номиналу, с кем‑то – о погашении хотя бы 50–70% задолженности», – уверяет инвестбанкир.
И муха не пролетит
«Однако, как показывает практика, даже если заемщик готов выкупить свой актив, договориться с представителем Фонда гарантирования практически невозможно. И по нашему мнению, все подобные сделки совершаются далеко не так прозрачно, как хотелось бы», – считает управляющий партнер юридической компании KODEX Евгений Ковтуненко.
Еще одним недостатком участники торгов считают неадекватность цен, по которым выставляется имущество. И если ликвидаторы сетуют на занижение стоимости, то у противоположной стороны – претензии к непомерным аппетитам оценщиков. «Цена высока, зачастую выше рыночной. Поэтому желающих приобрести даже привлекательные имущественные комплексы, бизнес‑центры и прочие объекты крайне немного», – сокрушается Лысенко.
Тем не менее и ликвидаторам, и потенциальным покупателям в 2016 году придется адаптироваться к новым правилам игры. В связи с последними изменениями в законодательстве (прежде всего в Законе №4452‑17 «О системе гарантирования вкладов физлиц»), продажу имущества и прочих активов ликвидируемых банков отныне осуществляет ФГВФЛ. Этим займется консолидированный офис, который будет сводить ликвидационную массу, проводить оценку, курировать продажу, а на ликвидаторе останется лишь визирование передачи проданной недвижимости или автомобиля новым собственникам. Банкиры отмечают, что главная проблема подобного механизма – централизация, несущая в себе коррупционные риски.
Павел Харламов
По материалам: Forbes.ua
Поделиться новостью
